PİYASA VERİLERİ

BIST 100

9,684.40

%-0,58

DOLAR

36.53

%0,27

EURO

38.00

%0

GRAM ALTIN

3,362.43

%-0,11


Son Değer

Değişim

BIST 100

9.684,4

%-0,58

BIST 50

8.615,55

%-0,65

BIST 30

10.824,38

%-0,73

ONS ALTIN

2.861,66

%-0,42

TAHVIL 2Y

38,18

%0,29

TAHVIL 10Y

27,85

%0,51

*Veriler, 15 dakika gecikmeli olarak gelmektedir. Borsa İstanbul seans saatleri içerisinde veriler temin edilmekte olup Borsa İstanbul'un kapalı olduğu gün ve saatlerde son işlem gününün kapanış verisi yansıtılmaktadır.

BIST 100

9.684,4

05:0007:0009:0011:009.647,089.662,089.677,089.696,68
Gedik Yatırım'da Hesap
Açmak Çok Kolay!

İstediğiniz yerden, istediğiniz zaman şubeye gitmeden, görüntülü görüşme ile kolayca hesap açabilirsiniz.


Hedge & Hedging Nedir? Avantajları Nelerdir?

asd

Hedge

Riskten kaçınmak için yatırımcının veya kurumun aldığı pozisyon riskinin tersi yönünde aynı tutarı alarak mevcut kâr zarar durumuna kilitleme işlemi olarak tanımlanır.


Hedge & Hedging Nedir? Avantajları Nelerdir?

Finans dünyasında risk, doğal bir unsur olarak karşımıza çıkar. Kur dalgalanmaları, faiz oranlarındaki değişimler ve fiyatlarındaki volatilite gibi faktörler, işletmeler ve yatırımcıların karşılaştığı belirsizlikleri artırabilir. Bu durumlarda "hedge" ve "hedging" kavramları devreye girer. Hedge, riskleri yönetmeye yönelik stratejiler bütününü, hedging ise bu stratejilerin hayata geçirilme sürecini tanımlar. Bu yazımızda hedge nedir konusunu ele alacak, hedge nasıl yapılır sorusunu açıklayacak ve hedging ile ilgili merak edilen konulara yanıt vereceğiz.

Hedge ve Hedging Nedir?

Finans ekosisteminde sıkça karşılaşılan hedge nedir sorusunu “Finansal risklere karşı koruma sağlayan bir strateji” şeklinde yanıtlamak mümkündür. Stratejik koruma genellikle piyasadaki olası zararlara karşı önceden pozisyon almayı içerir. Kavramı tanımladıktan hemen sonra sorulan hedging ne demek sorusunu da koruma stratejisini uygulama süreci olarak yanıtlayabiliriz. Yani yatırımcıların veya işletmelerin mevcut ya da gelecekteki pozisyonlarını, olası kayıplara karşı güvence altına almalarını sağlayan bir süreçtir. Hedge ve hedging çoğunlukla döviz, emtia ve hisse senedi gibi varlıkların faiz oranındaki dalgalanma riskini minimize etmek için kullanılır.

Hedge Nedir?

Hedge kelime anlamı olarak "koruma" veya "güvence" demektir. Borsada hedge ne demek sorusunun yanıtı ise bir yatırımın olası risklerinden korunmak için yapılan işlemler olarak verilebilir. Hedge etmek nedir örnek olarak döviz kurlarındaki oynaklık nedeniyle risk altında kalan bir ihracatçı düşünebilirsiniz. Bu durumda ihracatçı gelecekteki döviz riskini hedge etmek gibi bir uygulama seçebilir, yani döviz kurundaki değişimden kaynaklanacak zararları minimize etmek için pozisyon alabilir.

Hedge Nasıl Yapılır?

Borsada hedge nasıl yapılır sorusu da özellikle finans dünyasıyla yeni tanışmış yatırımcılar tarafından sıkça araştırılmaktadır. Hedge yapmanın çeşitli yolları vardır ve bu yöntemler genellikle türev ürünler kullanılarak gerçekleştirilir. Hedge etme yöntemleri arasında en yaygın olanları forward, futures, opsiyonlar ve swaplardır. Örneğin döviz riskine karşı hedge yapmak isteyen bir firma, gelecekteki döviz hareketlerinden korunmak için bir forward sözleşmesi yapabilir. Forward sözleşmesi, iki taraf arasında yapılan ve belirli bir tarihte belirli bir fiyat üzerinden döviz alım satımı yapılmasını sağlayan bir anlaşmadır. Bu şekilde firma, döviz kurlarındaki değişimlerden etkilenme riskini minimize edebilir.

Hedging Ne Demek?

Hedge stratejisinin uygulanma süreci hedging nedir sorusunun yanıtıdır. Finansal piyasalarda risklerin minimize edilmesi amacıyla çeşitli finansal enstrümanlar kullanılarak yapılan işlemler bütünü olarak tanımlanabilir. Hedging stratejileri genellikle finansal risklerden korunma amacını taşır. Farklı hedging örnekleri bulunur. Örneğin bir yatırımcı hisse senedi portföyünü piyasa düşüşlerine karşı korumak için hisse senedi endekslerine dayalı opsiyon kontratları satın alabilir.

Hedging Neden Yapılır?

Hedge işlemi nedir sorusunu, işlemin yapılma sebepleriyle de açıklamak mümkün. Hedging piyasalardaki belirsizlikler ve risklere karşı korunma amacıyla yapılır. Yatırımcılar ve işletmeler, piyasa fiyatlarının ani ve öngörülemeyen dalgalanmaları karşısında büyük zararlarla karşılaşabilirler. Hedging, bu zararları minimize etmek için kullanılan bir stratejidir. Döviz risklerinden faiz oranı risklerine kadar geniş bir yelpazede risklerin yönetilmesi amacıyla kullanılabilir.

Hedge Mantığı Nedir?

Temel olarak riskin diğer bir varlık veya finansal enstrümanla dengelenmesi mantığına dayanan Hedge etmek nedir bir örnekle açıklayabiliriz. Bir yatırımcı emtia piyasasındaki fiyat dalgalanmalarına karşı korunmak istiyorsa, emtia fiyatlarıyla ters yönde hareket eden bir varlıkta pozisyon alarak riskini dengeleyebilir. Böylece kayıp riskini minimuma indirir. Hedge işlemi bir varlığın olası değer kaybına karşı önlem alarak bu kayıpların başka bir varlık veya pozisyon üzerinden telafi edilmesini sağlar.

Hedge Pozisyon Nasıl Açılır?

Hedge pozisyonu açma yöntemlerinden önce Hedge pozisyon nedir sorusunu yanıtlayabiliriz. Hedge pozisyon olası risklere karşı yatırımcının önlem aldığı bir strateji benimsemiş olmasıyla ilgilidir. Hedge pozisyonu açmak için yatırımcılar genellikle türev ürünleri kullanırlar. Türev ürünler, bir varlığın gelecekteki fiyatı üzerinden alım satım yapılmasını sağlayan sözleşmelerdir. Hedge pozisyonu açmak için kullanılan başlıca türev ürünler şunlardır:

 

  • Forward Sözleşmeleri: İki taraf arasında belirli bir tarihte, belirli bir fiyat üzerinden alım-satım yapmayı taahhüt eden sözleşmelerdir.

  • Futures Sözleşmeleri: Standartlaştırılmış sözleşmelerdir ve genellikle borsalarda işlem görür.

  • Opsiyonlar: Alan tarafa belirli bir tarihte veya tarihten önce belirli bir fiyat üzerinden alım-satım yapma hakkı tanır ancak zorunluluk getirmez. Opsiyon satan taraf ise, alıcı taraf opsiyonu kullanmak isterse, işlemi gerçekleştirmekle yükümlüdür.

  • Swaplar: İki tarafın belirli bir zaman dilimi içinde nakit akışlarını değiştirdiği sözleşmelerdir.

Hedge Fon Nedir?

Hedge etmek ne demek sorusunun daha detaylı açıklaması bir yatırım aracı olarak fonlarla da verilmektedir. Hedge fonlar, genellikle yüksek riskli yatırım stratejileri izleyen ve bu stratejiler aracılığıyla yüksek getiri elde etmeyi hedefleyen yatırım araçlarıdır. Hedge fonlar, yatırımcıların sermayelerini toplar ve bu sermayeyi çeşitli piyasalarda agresif bir şekilde değerlendirir. Diğer yatırım fonlarından farklı olarak, daha geniş yatırım yelpazesine sahiptir ve genellikle türev ürünler, kaldıraçlı işlemler ve kısa pozisyon gibi daha riskli stratejiler kullanırlar.

Hedge Fon Amacı Nedir?

Hedge fonların temel amacı, yüksek risk alarak yüksek getiri elde etmektir. Diğer yatırım fonlarına kıyasla daha esnek ve çeşitli stratejiler izlemelerine rağmen, hedge fonlar genellikle piyasa dalgalanmalarına karşı koruma sağlama amacı taşırlar. Hedge fonlar, hem yükselen hem de düşen piyasalarda kâr elde etmeye odaklanırlar ve bu yüzden geleneksel fonlardan farklı bir risk-getiri profiline sahiptirler.

Hedging Türleri

Hedging stratejileri, kullanılan enstrümanlara ve korunulan risk türlerine göre farklılık gösterir. En yaygın hedging türleri şunlardır:

Forward

Forward, belirli bir tarihte belirli bir fiyattan alım-satım yapmayı taahhüt eden sözleşmelerle yapılan risk yönetimi stratejisidir. Özellikle döviz kurlarında ve emtia piyasalarında sıkça kullanılır.

Futures

Futures, borsalarda işlem gören standart sözleşmelerle yapılır. Yatırımcı, bir varlığın gelecekteki fiyatı üzerinde spekülasyon yaparak riskini minimize etmeye çalışır. Futures hedging, özellikle büyük yatırımcılar tarafından tercih edilir.

Opsiyon

Opsiyon, alıcısına belirli bir tarihte ya da öncesinde belirli bir fiyattan alım-satım yapma hakkı tanıyan sözleşmelerle yapılan bir risk yönetimi stratejisidir.

Natural Hedging

Natural hedging, türev ürünler kullanmadan, işletmenin doğal süreçleriyle riskin azaltılmasını ifade eder. Örneğin bir ihracatçı, döviz riskine karşı ithalat yaparak doğal bir hedge sağlayabilir.

Döviz Hedging

Döviz hedging, döviz kurlarındaki dalgalanmalara karşı korunmak için yapılan işlemleri ifade eder. Bu tür hedging özellikle uluslararası ticaret yapan şirketler için büyük önem taşır. Döviz forward sözleşmeleri ve opsiyonları, döviz hedging için en yaygın kullanılan araçlardır.

Hedge Avantajları Nelerdir?

Hedge stratejilerinin sağladığı başlıca avantajlar şunlardır:

 

  • Risk Azaltma: Hedge, piyasa dalgalanmalarından kaynaklanan riskleri azaltma imkanı sunar. Özellikle döviz, emtia ve faiz oranı gibi unsurlarda yaşanan ani dalgalanmalara karşı koruma sağlar.

  • Belirsizliklerin Azaltılması: Hedging, belirsizliklerin en aza indirilmesine yardımcı olur ve bu sayede işletmeler daha sağlıklı finansal planlar yapabilirler.

  • Finansal İstikrar: Hedge stratejileri, işletmelerin veya yatırımcıların finansal istikrarını korumasına katkı sağlar. Öngörülemeyen zararlar yerine daha kontrollü bir finansal yapı oluşturur.

  • Yatırımcı Güveni: Hedge, yatırımcılara güven verir çünkü piyasa risklerine karşı önlem alınmış olur. Bu da yatırımcıların daha rahat kararlar almasını sağlar.

 

Sonuç olarak, hedge ve hedging stratejileri, finansal risklerden korunmak isteyen yatırımcılar ve işletmeler için önemli bir araçtır ancak bu stratejilerin başarılı bir şekilde uygulanması doğru zamanda doğru araçların kullanılmasıyla mümkündür.

Önceki Terim

Sonraki Terim